ݺߣ

ݺߣShare a Scribd company logo

İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z

•
•
Tanju Ayse Oflaz
Tanju Ayse Oflaz

"Finansçı Olmayanlar için Finans" Eğitiminin devamı olacak şekilde hazırlanan "İleri Finans ve Finansal Analiz " Eğitimi hatırlatmalar ve spread sheet uygulamalı analiz ve karşılaştırma yöntem ile işletme için teknik seçimini desteklemeyi amaçlamaktadır.

1 of 30
Tanju Ayşe oflaz
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
ÇALIŞMA ALANLARI Bankacılık- Ticari/İhtisas/Yatırım Finans- Risk Yönetimi – Audit ve Analiz – Dış Ticaret ve Finansmanı CRM - SCM Kobiler – Mentorluk - Finansman – Eğitim- Danışmanlık – Gelişim - Proje – Freelance Danışmanlık Koçluk - Kurumsal Koçluk - Yönetici Koçluğu - Takım Koçluğu - Bireysel Koçluk ÖZEL EĞİTİMLER CIBS – Citibank – Center for International Banking Studies WESTLB AKADEMIE KRICKENBECK -ALMANYA – Uluslararası Dış Ticaret SUVIO COACHING /ACSTH (Uluslararası Koç Federasyonu)– Uluslararası Koçluk PDR – Time Management Çeşitli Bankacılık – Dış Ticaret – Outdoor ve Kişisel Gelişim Programları ( Bankalar Birliği – NLP Business – Beden Dili – Sunuş ve Görüşme Teknikleri – Pazarlama/Satış Teknikleri vb)
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
FİNANSIN KAPSAMINA GİREN KONULAR NELERDİ? Finansal yönetim veya İşletme finansı Para ve sermaye piyasaları Yatırım
FİNANSÇI OLMAYANLAR İÇİN FİNANS EĞİTİMİNDEN HATIRLAYALIM !! FİNANSAL ANALİZ FİNANSAL PLANLAMA VE DENETİM FONLARIN SAĞLANMASI FONLARIN YATIRIMI ÖZEL FİNANSAL SORUNLARIN ÇÖZÜMÜ
STRATEJİK FONKSİYONLAR
FİNANS YÖNETİCİSİ NELERİ BİLİR? 0Ekonomi, 0Finans piyasalarının işleyişi, 0Finansal kurumlar ve finansal araçlar, 0Fon maliyetleri, 0Vergiler, 0Merkez bankası ve hazine politikası, 0Enflasyon ve faiz oranları vb. konularda bilgi sahibi olmalıdır.
FİNANS YÖNETİCİSİNİN AMAÇ FONKSİYONU Max V = f (I, F, D) V = İşletmenin Değeri I = Yatırım Kararları (hangi varlıklara, ne kadar yatırım yapılacağı) F = Finansal Kararlar (yatırımların nasıl finanse edileceği) D = Firmanın Kar Dağıtımına İlişkin Kararlar
FİNANSAL ANALİZİN FAYDALARI 0Geçmiş finansal performans 0Kırmızı çizgilerin belirlenmesi 0İyi veya kötü gidişatı gözlemleyebilmek 0Kötüleri engellemek için uyarıda bulunmak 0İçinde bulunduğu sektöre göre finansal değerlendirmeleri yapmak
FİNANSAL ANALİZ YAPARKEN 0İşletme ile ilgili tüm bilgileri edinmek (ortaklık yapısı, çalışan sayısı, sektördeki konumu gibi..) 0Şirket de kullanılacak finansal tabloların belirlenmesi 0Geçmişe ilişkin en az 3 yıllık dönemin analiz edilmesi yani KARŞILAŞTIRMA
ANALİZ YAPARKEN HANGİ TABLOLAR FAYDALI OLACAK? 0Bilanço 0Gelir Tablosu 0Nakit Akım Tablosu 0Satışların Maliyet Tablosu
NELERE ODAKLANMALIYIZ? 0Birbiri ile ilişkili ve karşılaştırılabilir bilgiler 0Bilanço kalemleri arasında karşılaştırma 0Gelir tablosu kalemleri arasında karşılaştırma 0Bilanço ve Gelir Tablosu arasında karşılaştırma 0Nakit Akım Tablosu kalemleri arasında karşılaştırma
BÖYLECE NE TÜR MESAJLAR VEREBİLİRİZ? 0Şirketin borç ödeme gücü 0Şirketin varlıklarının ne tür kaynaklar ile finanse edildiği 0Şirketin varlıklarının ne kadar etkin olduğu 0Şirketin karlılık durumu 0Şirketi büyüme ve küçülme göstergeleri
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
ANALİZDE KULLANILAN YÖNTEMLER?  ORAN ANALİZİ 1. Likidite Oranları 2. Mali Yapı Oranları 3. Varlık Kullanım Oranları 4. Karlılık Oranları 5. Nakit Akım Tablosu ile İlgili Oranlar  KARŞILAŞTIRMALI TABLO ANALİZİ  TREND(YATAY YÜZDE) ANALİZİ  DİKEY YÜZDE ANALİZİ
GÖZ ÖNÜNDE BULUNDURULMASI GEREKENLER  STOKLARIN ANALİZİ  NAKİT YETERLİLİK TESPİTİ  VARLIKLARIN FİNANSMANI  MÜŞTERİLERİN FİNANSMANI  SATICILARIN İŞLETMEYİ FİNANSE ETMESİ  VERGİ VE SGK ÖDEMELERİ
TÜM BUNLARLA NELERİ RAPORLAYA BİLİRİZ?  ŞİRKETİN BORÇ ÖDEME GÜCÜ  ŞİRKETİN VARLIKLARININ HANGİ KAYNAKLAR İLE FİNANSE EDİLDİĞİ  ŞİRKETİN VARLIKLARININ ETKİN KULLANILIP KULLANILMADIĞI  ŞİRKETİN KARLILIĞI  ŞİRKETİN YILLAR İÇERİSİNDEKİ SEYRİ  MÜŞTERİLERİ FİNANSE EDİYOR MUYUZ?  TEDARİKÇİLER BİZİ FİNANSE EDİYOR MU?  NAKDE İHTİYACIMIZ VAR MI?  HANGİ GÖSTERGELER RİSK SEVİYEMİZ HAKKINDA BİLGİ VERİYOR?  ÖDEMELER İÇİN NASIL BİR PLANLAMA YAPABİLİRİZ?  KREDİ İHTİYACIMIZ VAR MI? VARSA KOLAYCA ALABİLECEK DURUMDA MIYIZ?
FİNANSAL TABLOLAR TEMEL Bilanço Gelir Tablosu EK Fon Akım Tablosu Nakit Akım Tablosu Öz Kaynak Değişimi Kar Dağıtım
BİLANÇO Aktif BİLANÇO Pasif Aktif BİLANÇO Pasif 1. DÖNEN VARLIKLAR 3.KISA VADELİ YABANCI KAYNAKLAR 100 Kasa Hesabı 300 Banka Kredileri Hesabı 101 Alınan Çekler Hesabı 321 Borç Senetleri Hesabı 153 Ticari Mallar Hesabı 191 İndirilecek KDV Hesabı 4.UZUN VADELİ YABANCI KAYNAKLAR 400 Banka Kredileri Hesabı 2.DURAN VARLIKLAR 420 Satıcılar Hesabı 252 Binalar Hesabı 255 Demirbaşlar Hesabı 5.ÖZKAYNAKLAR 500 Sermaye Hesabı 501 Ödenmemiş Sermaye Hesabı
GELİR TABLOSU
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z
Uygulama Spread Sheet Örneği ile ; 0 3 yıllık bilanço analizi 0 Gelir Tablosu Analizi 0 Oran Analizi 0 Biz hangilerini işletmemizde kullanacağız? 0 Hangi kalemler ve oranlar bize ne anlatıyor?
İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z

More Related Content

İleri̇ Fi̇nans ve Fi̇nansal Anali̇z

  • 3. ÇALIŞMA ALANLARI Bankacılık- Ticari/İhtisas/Yatırım Finans- Risk Yönetimi – Audit ve Analiz – Dış Ticaret ve Finansmanı CRM - SCM Kobiler – Mentorluk - Finansman – Eğitim- Danışmanlık – Gelişim - Proje – Freelance Danışmanlık Koçluk - Kurumsal Koçluk - Yönetici Koçluğu - Takım Koçluğu - Bireysel Koçluk ÖZEL EĞİTİMLER CIBS – Citibank – Center for International Banking Studies WESTLB AKADEMIE KRICKENBECK -ALMANYA – Uluslararası Dış Ticaret SUVIO COACHING /ACSTH (Uluslararası Koç Federasyonu)– Uluslararası Koçluk PDR – Time Management Çeşitli Bankacılık – Dış Ticaret – Outdoor ve Kişisel Gelişim Programları ( Bankalar Birliği – NLP Business – Beden Dili – Sunuş ve Görüşme Teknikleri – Pazarlama/Satış Teknikleri vb)
  • 6. FİNANSIN KAPSAMINA GİREN KONULAR NELERDİ? Finansal yönetim veya İşletme finansı Para ve sermaye piyasaları Yatırım
  • 7. FİNANSÇI OLMAYANLAR İÇİN FİNANS EĞİTİMİNDEN HATIRLAYALIM !! FİNANSAL ANALİZ FİNANSAL PLANLAMA VE DENETİM FONLARIN SAĞLANMASI FONLARIN YATIRIMI ÖZEL FİNANSAL SORUNLARIN ÇÖZÜMÜ
  • 9. FİNANS YÖNETİCİSİ NELERİ BİLİR? 0Ekonomi, 0Finans piyasalarının işleyişi, 0Finansal kurumlar ve finansal araçlar, 0Fon maliyetleri, 0Vergiler, 0Merkez bankası ve hazine politikası, 0Enflasyon ve faiz oranları vb. konularda bilgi sahibi olmalıdır.
  • 10. FİNANS YÖNETİCİSİNİN AMAÇ FONKSİYONU Max V = f (I, F, D) V = İşletmenin Değeri I = Yatırım Kararları (hangi varlıklara, ne kadar yatırım yapılacağı) F = Finansal Kararlar (yatırımların nasıl finanse edileceği) D = Firmanın Kar Dağıtımına İlişkin Kararlar
  • 11. FİNANSAL ANALİZİN FAYDALARI 0Geçmiş finansal performans 0Kırmızı çizgilerin belirlenmesi 0İyi veya kötü gidişatı gözlemleyebilmek 0Kötüleri engellemek için uyarıda bulunmak 0İçinde bulunduğu sektöre göre finansal değerlendirmeleri yapmak
  • 12. FİNANSAL ANALİZ YAPARKEN 0İşletme ile ilgili tüm bilgileri edinmek (ortaklık yapısı, çalışan sayısı, sektördeki konumu gibi..) 0Şirket de kullanılacak finansal tabloların belirlenmesi 0Geçmişe ilişkin en az 3 yıllık dönemin analiz edilmesi yani KARŞILAŞTIRMA
  • 13. ANALİZ YAPARKEN HANGİ TABLOLAR FAYDALI OLACAK? 0Bilanço 0Gelir Tablosu 0Nakit Akım Tablosu 0Satışların Maliyet Tablosu
  • 14. NELERE ODAKLANMALIYIZ? 0Birbiri ile ilişkili ve karşılaştırılabilir bilgiler 0Bilanço kalemleri arasında karşılaştırma 0Gelir tablosu kalemleri arasında karşılaştırma 0Bilanço ve Gelir Tablosu arasında karşılaştırma 0Nakit Akım Tablosu kalemleri arasında karşılaştırma
  • 15. BÖYLECE NE TÜR MESAJLAR VEREBİLİRİZ? 0Şirketin borç ödeme gücü 0Şirketin varlıklarının ne tür kaynaklar ile finanse edildiği 0Şirketin varlıklarının ne kadar etkin olduğu 0Şirketin karlılık durumu 0Şirketi büyüme ve küçülme göstergeleri
  • 17. ANALİZDE KULLANILAN YÖNTEMLER?  ORAN ANALİZİ 1. Likidite Oranları 2. Mali Yapı Oranları 3. Varlık Kullanım Oranları 4. Karlılık Oranları 5. Nakit Akım Tablosu ile İlgili Oranlar  KARŞILAŞTIRMALI TABLO ANALİZİ  TREND(YATAY YÜZDE) ANALİZİ  DİKEY YÜZDE ANALİZİ
  • 18. GÖZ ÖNÜNDE BULUNDURULMASI GEREKENLER  STOKLARIN ANALİZİ  NAKİT YETERLİLİK TESPİTİ  VARLIKLARIN FİNANSMANI  MÜŞTERİLERİN FİNANSMANI  SATICILARIN İŞLETMEYİ FİNANSE ETMESİ  VERGİ VE SGK ÖDEMELERİ
  • 19. TÜM BUNLARLA NELERİ RAPORLAYA BİLİRİZ?  ŞİRKETİN BORÇ ÖDEME GÜCÜ  ŞİRKETİN VARLIKLARININ HANGİ KAYNAKLAR İLE FİNANSE EDİLDİĞİ  ŞİRKETİN VARLIKLARININ ETKİN KULLANILIP KULLANILMADIĞI  ŞİRKETİN KARLILIĞI  ŞİRKETİN YILLAR İÇERİSİNDEKİ SEYRİ  MÜŞTERİLERİ FİNANSE EDİYOR MUYUZ?  TEDARİKÇİLER BİZİ FİNANSE EDİYOR MU?  NAKDE İHTİYACIMIZ VAR MI?  HANGİ GÖSTERGELER RİSK SEVİYEMİZ HAKKINDA BİLGİ VERİYOR?  ÖDEMELER İÇİN NASIL BİR PLANLAMA YAPABİLİRİZ?  KREDİ İHTİYACIMIZ VAR MI? VARSA KOLAYCA ALABİLECEK DURUMDA MIYIZ?
  • 20. FİNANSAL TABLOLAR TEMEL Bilanço Gelir Tablosu EK Fon Akım Tablosu Nakit Akım Tablosu Öz Kaynak Değişimi Kar Dağıtım
  • 21. BİLANÇO Aktif BİLANÇO Pasif Aktif BİLANÇO Pasif 1. DÖNEN VARLIKLAR 3.KISA VADELİ YABANCI KAYNAKLAR 100 Kasa Hesabı 300 Banka Kredileri Hesabı 101 Alınan Çekler Hesabı 321 Borç Senetleri Hesabı 153 Ticari Mallar Hesabı 191 İndirilecek KDV Hesabı 4.UZUN VADELİ YABANCI KAYNAKLAR 400 Banka Kredileri Hesabı 2.DURAN VARLIKLAR 420 Satıcılar Hesabı 252 Binalar Hesabı 255 Demirbaşlar Hesabı 5.ÖZKAYNAKLAR 500 Sermaye Hesabı 501 Ödenmemiş Sermaye Hesabı
  • 29. Uygulama Spread Sheet Örneği ile ; 0 3 yıllık bilanço analizi 0 Gelir Tablosu Analizi 0 Oran Analizi 0 Biz hangilerini işletmemizde kullanacağız? 0 Hangi kalemler ve oranlar bize ne anlatıyor?