ݺߣ

ݺߣShare a Scribd company logo

Investment Proposal — Live street media (portfolio)

•
•
BulletPoint
BulletPoint

http://bulletpointpresentations.com/products/pitchdecks.html

1 of 14
Download to read offline
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 1 / 16 Live Street Media Инвестиционное предложение Live Street Media Live Street Media (LSM) Инвестиционное предложение 12 слайдов + приложение Интерактивное меню навигации на слайдах mail@mail.ru X (XXX) XXX-XX-XX
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 2 / 16 Резюме 900 Планируемое количество видеокоробов, установленных на крышах такси к 2018 г. 245 Ожидаемая выручка от продажи рекламных показов за 2018 г. 34 ед. млн руб. % Ожидаемая прибыльность по EBITDA от деятельности проекта в 2018 г. 12 Необходимо для запуска проекта (для запуска в формате оператора наружной рекламы* либо рекламного агентства**) 70 % Ожидаемая годовая внутренняя норма доходности проекта (IRR) Свободная ниша: в Москве нет компаний, предлагающих размещение рекламы на видеокоробах Есть спрос: (1) CPT (стоимость тысячи контактов) и запоминаемость рекламы лучше аналогов, (2) девять рекламных агентств предлагают клиентам размещение Объем рынка рекламы на видеокоробах в Москве к 2018 г. по оценкам LSM составит 1,8 млрд руб. Бизнес-модель Целевые показатели Рынок Инвестиции Идея: (1) закупка двухсторонних LED-мониторов (видеокоробов) для (2) установки на арендованные у таксопарков крыши такси с (3) последующей продажей рекламодателям прав на показ рекламных видеороликов Лучшие практики: бизнес-модель успешно реализована в США (Verifone Media) и в Великобритании (Bright Move Media) + = 20 мес. Срок окупаемости инвестиций *Оператор наружной рекламы – компания, владеющая площадками для размещения рекламы ** Рекламное агентство – компания-посредник, продающая рекламу на существующих площадках за комиссию (в случае с видеокоробами это продажа рекламы на 30 дисплеев таксопарка TBS с предварительным выкупом эфирного времени на полгода вперед для теста гипотезы о спросе) Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам ПриложениеРискиБизнес- модель 3 млн руб./
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 3 / 16 Реклама на видеокоробах – свободная ниша рынка в Москве с большим потенциалом Рыночная ниша ►Видеокороб – это двухсторонний экран на крыше такси, показывающий 5-ти секундные рекламные видео-ролики ►В Москве нет компаний, предлагающих размещение рекламы на видеокоробах, но есть стартапы, выходящие на рынок в 2016 году ►Потребность в новых видах наружной рекламы растет из-за сокращения правительством Москвы количества билбордов в пределах ТТК ►Коммерческая бизнес-модель успешно зарекомендовала себя на Западе США Рынок видеокоробов на Западе http://www.youtube.com/watch?v=BAJ7A_jELfA – Simple (Unilever) http://www.youtube.com/watch?v=20DONzfVAL8 – Heineken http://www.youtube.com/watch?v=s6HQz4T9e8U – United Airlines Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Великобритания Крупные рекламодатели, которые размещались на видеокоробах > Verifone Media > eZoom Digital > BrightMove Media > EyeTease Media Приложение
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 4 / 16 Преимущества Реклама на видеокоробах самая экономичная и запоминается лучше других видов рекламы ►Стоимость тысячи контактов с аудиторией (CPT) видеокоробов составляет ~40 руб.*, что значительно меньше CPT прочих каналов рекламы ►Уровень запоминаемости рекламы у видеокоробов составляет 63%, что в среднем на 13 пп. выше чем у прочих каналов рекламы ►Высокая яркость видеороликов «цепляет» внимание вне зависимости от времени суток ►Качество изображения на расстоянии 4-5 метров сравнимо с экраном телевизора / компьютера Характеристики изображения на видеокоробе Яркость >2200cd/m2 Расстояние между пикселями 5 мм Разрешение экрана 192х64 pix Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение Оценка уровня запоминаемости и стоимости рекламы по каналам * Стоимость показа тысячи видеороликов = 236 рублей, среднее количество контактов на один ролик = 9,1 при 240 контактах на 1 км (исследование Эспар-аналитик по транзитной рекламе) и средней скорости такси 27,2 км / час Источники: отчеты ADV-Initiative, отчет SeeSawNetworks, анализ LSM Количество контактов с аудиторией за 1 руб. (1000 / CPT), шт. ВысокаяНизкая НизкаяВысокая Интернет Уровень запоминаемости, % ТВ Видеокороба 23,420,8 63%58% Наружная реклама 14,7 56% 7,5 37% Радио 5,3 47%49% Пресса 5,1
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 5 / 16 Геотаргетинг Оценка уровня таргетинга рекламных кампаний по каналам Пол / Возраст Время Интересы / Деятельность География Интернет ü ü û ûü ü û û û û ü üü üü üü üü üü üü üü ТВ & Радио Пресса Видеокороба Наружная реклама Достаток ü ûü üû Геотаргетинг Возможности веб-клиента Временной таргетинг Отчетность ►Такси едет по Тверской – видеокороб показывает рекламу премиальных брендов (Apple, Chanel, Royal Canin), такси проезжает Текстильщики – видеокороб рекламирует бренды эконом-класса (Твое, McDonalds, Победа) ►Если на улице жарко – видеокороб такси показывает рекламу мороженого от Инмарко, а если завтра 8-е марта – рекламу Raffaello ►Данные по каждому показанному ролику видеокороб передает веб-клиенту (программе управления видеокоробами) для дальнейшей обработки § Показ рекламы в эконом и премиальный районах § Показ рекламы по адресу (отель, ресторан, магазин и т.д.) § Показ рекламы в определенное время и на заданную дату § Формирование отчета о всех показанных роликах: где, когда, сколько Функции таргетинга позволяют точечно воздействовать на целевую аудиторию Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение û û Источники: данные тестовой эксплуатации LSM
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 6 / 16 Бизнес-модель ►Крупные рекламодатели являются приоритетными клиентами для LSM (большие объемы + долгосрочные контракты) ►Однако крупные рекламодатели, как правило, работают с операторами наружной рекламы через рекламные агентства ►Поэтому фокус LSM – развитие отношений с рекламными агентствами для дальнейшей продажи через них показов рекламодателям * С учетом 80% коммерческой загрузки видеокоробов и без учета демпинга конкурентов Закупка видеокоробов Ключевые бизнес-процессы и финансовые потоки LSM Стоимость одного видеокороба = 85 тыс. руб.#1 Установка на крыши такси Стоимость монтажа короба на такси = 1 тыс. руб. Ежемесячная аренда крыши такси = 4 тыс. руб.#2 Продажа рекламодателям 70% продаж через рекламные агентства (комиссия = 30%)#4 Аудит Аудит рекламы независимым аналитическим агентством Эспар-Аналитик (2% от продаж ≈ 400 руб. / мес. / видеокороб) #5 Продвижение Реклама через интернет, самореклама на видеокоробах, участие в тематических мероприятиях, PR и т.д. (270 тыс. руб. в месяц) #3 Максимальная выручка с одного видеокороба = 55 тыс. руб. / мес.* Максимальная прибыль с одного видеокороба = 21 тыс. руб. / мес.* Более 70% продаж будут осуществляться через рекламные агентства Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 7 / 16 Спрос Сегмент видеокоробов займет 12% от рынка наружной рекламы, который восстановится к 2018 году ►Объем рынка видеокоробов в Москве к концу 2018 года составит 1,8 млрд руб., или 5000 видеокоробов* ►Потенциальный объем рынка ограничен бюджетом, который рекламодатели выделят на новый формат наружной рекламы** ►В 2015 г. рынок наружной рекламы Москвы ощутил спад (-31%), однако уже с 2016 г. ожидается рост (+27% к 2018 г.) Рекламные агентства предлагают клиентам включение рекламы на видеокоробах в медиаплан Источники: Zenithoptimedia Group Russia, Group M, прогноз Ernst & Young, анализ LSM Прогноз объема рынка наружной рекламы в Москве, млрд руб., 2012-2018 Результаты исследования рынка 16,9 2013 11,7 2012 14,9 13,2 2018П2017П 14,4 2016П 16,8 2015П 16,6 2014 +27%-31% 0,4 12,8 1,0 13,4 1,8 13,2 Традиционная наружная рекламаРеклама на видеокоробах * При выручке 30 тыс. руб. на видеокороб в 2018 году (с учетом демпинга новых конкурентов) и загрузке = 80% ** Емкость рынка эквивалентна рынку в Лондоне. Объем рынка формируется с учетом понижающих коэффициентов (adoption rate и relevance) Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Рекламодатели подтвердили интерес к рекламе на видеокоробах по итогам телемаркетингового исследования Приложение
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 8 / 16 Таксопарки ►LSM будет сотрудничать с таксопарками с автопарком в собственности, т.к. их такси находятся на дороге ~12 часов в сутки, и во время простоя находятся на охраняемой автостоянке ►Такие таксопарки (с собственными автомобилями) 100% обеспечат крышами рынок видеокоробов до 2018 г. включительно ►В последующие годы видеокороба будут устанавливаться на авто отдельных таксистов (по аналогии с моделью BrightMove Media в Лондоне) ►«2412», Армада, Формула Такси готовы сотрудничать уже в начале 2016 г. (> 1400 крыш) Количество свободных крыш такси существенно больше, чем необходимо рынку видеокоробов ~30 тыс. ~5 тыс. ~50 тыс. Источники: департамента транспорта и развития дорожно-транспортной инфраструктуры, отчет Bloomberg Таксопарки без своих автомобилей Структура рынка таксомоторных услуг в Москве, тыс. такси, 2014-2015 Таксопарки с собственными автомобилями Теневой рынок такси Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 9 / 16 Конкуренция LSM может запуститься быстрее конкурентов и «снять сливки» с рынка ►В Москве нет ни одного действующие оператора видеокоробов, но есть таксопарк (TBS), владеющий 30 видеокоробами ►С данным таксопарком достигнута договоренность на продажу эфирного времени на его конструкции за комиссию при условии выкупа эфирного времени на полгода вперед ►Остальные проекты испытывают сложности с R&D или не могут найти поставщика (продукт получается слишком дорогим / некачественным) ►Ключевой конкурент – Target Fleet. Ожидаемый выход на рынок – апрель 2016-го года Источники: открытые источники, интервью с представителями компаний-конкурентов * Для оценки параметра использовались следующий признаки: яркость, шаг пикселя, разрешение, теплоустойчивость, морозоустойчивость, наличие веб-клиента, наличие функции геотаргетинга Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение Выход на рынок Качество продукции* Вероятность выхода на рынок Производитель светодиодных конструкций развивает новое направление бизнеса Diod-M собственное производствостатус: R&D Target Fleet статус: поиск поставщиков Стартап, финансируемый инвестиционным фондом Ligerion Group TaxiMediaTop собственное производство статус: R&D 200 видео- коробов Индивидуальный предприниматель с собственным финансированием закупки в Китае / России ?Фев’16 Мар’16 Май’17 200 видео- коробов 200 видео- коробов MediaScreens собственное производство статус: R&D500 видео- коробов Агентство транзитной рекламы (лайтбоксы + брендирование авто) Июл’16
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 10 / 16 Команда LSM привлекает инвестиции в проект для старта в начале 2016 г. Статус проекта Старт предпосевной фазы проекта Старт активной фазы проекта Анализ рынка: Моделирование: R&D: Поиск финансирования Запуск проекта: ►Варианты привлечения инвенций: § 12 млн руб.: для закупки видеокоробов, доработки ПО и старта продаж (запуск в формате оператора наружной рекламы*) § 2,78 млн руб.: для запуска в формате рекламного агентства (lean-сценарий) ** ►Активы по итогам предпосевной фазы проекта: § Технология: прототип видеокороба, прошедший полевые испытания; ПО § Рынок: договоренности с рекламными агентствами (9), с таксопарками (3), поставщиком и аудит-агентством § Детальный анализ: спрос, конкуренция, субституты, лучшие практики, поставщики и др. § Моделирование коммерческой и операционной деятельности; анализ и прогнозирование рисков § Заказ прототипа и его тестовая эксплуатация § Вложено 400 тыс.руб. собственных средств § Привлечение 2,78 млн рублей для lean-сценария § Заказ первой партии видеокоробов § Доработка функционала веб-клиента § Старт реальных продаж ü ü ü Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение § Привлечение 12 млн руб. для старта активной фазы Предпродажи: § Продажа будущих кампаний рекламодателям напрямую и через рекламные агентства 1 2 3 6 4 5 ü *Оператор наружной рекламы – компания, владеющая площадками для размещения рекламы ** Рекламное агентство – компания-посредник, продающая рекламу на существующих площадках за комиссию (в случае с видеокоробами это продажа рекламы на 30 дисплеев таксопарка TBS с предварительным выкупом эфирного времени на полгода вперед для теста гипотезы о спросе)
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 11 / 16 Стратегия запуска Приоритетный сценарий: lean-запуск и переход в активную фазу после второго раунда инвестиций ►2,78 млн руб. посевных инвестиций на запуск в формате рекламного агентства (выкуп эфирного времени на полгода у TBS на 30 видеокоробов) для продажи показов рекламы с комиссией ►Успешные кейсы с рассчитанными медиаметриками позволят продавать рекламу большему количеству рекламодателей и в итоге закрыть второй раунд инвестиций ►12 млн руб. инвестиций позволят создать достаточно большой масштаб (100 видеокоробов) для продажи крупным рекламодателям Источники: анализ LSM Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение Стратегия запуска проекта (ключевые мероприятия и целевые показатели) •Выкуп эфирного времени на полгода на 30 видеокоробов у таксопарка TBS •Продажа рекламы с комиссией через рекламные агентства •Фокус на малых и средних рекламодателях Lean-запуск Старт активной фазы •Закупка 70 китайских видеокоробов •Аренда 30 видеокоробов у компании TBS •Продажа рекламы с комиссией через рекламные агентства •Фокус на средних и крупных рекламодателях Выручка, млн руб. EBITDA, млн руб. Прибыльность по EBITDA, % Количество видеокоробов, ед. 300 500 900 65 160 245 19 57 83 24% 36% 34% 2016 2017 2018 - Рекомендуемые шаги - Опциональные шаги
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 12 / 16 Инвестиции Запуск проекта позволит достичь годовой показатель IRR равный 70% 12,0 Инвестиции Операционные расходы 2,5 1,0 6,5 Капитальные издержки Общие админ.- управл. расходы 2,0 Коммерческие расходы Структура привлечения и расходования стартовых инвестиций, млн руб. 40,4 12,1 17,3 2017 2018 57,8 4,2 2016 -1,5 2015 13,9 Прогноз чистой прибыли, размера дивидендов и стоимости проекта, млн руб. Дивиденды инвестору Нераспределенная прибыль Источники: анализ LSM * Оценка NPV проекта произведена без учета ликвидационной стоимости компании ** В деньгах 2018 г. Оценка стоимости компании произведена через мультипликатор EV/Sales ratio (2,81 по индустрии Advertising для Emerging Markets) 688,5 206,5 Стоимость компании** Доля инвестора 2018 Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель ►LSM готов привлекать инвестиции (3 или 12 млн руб.) через одного или нескольких инвесторов ►Общая доля инвесторов в проекте = 30% (доля каждого инвестора рассчитывается пропорционально вложенной сумме) ►Срок окупаемости инвестиций = 20 месяцев, NPV проекта* = 19 млн ►Суммарный доход инвесторов (дивиденды + продажа доли в 2018 году) = 240,1 млн ►В перспективе 3-х лет возможно масштабирование: экспансия / вертикальная интеграция / изменение продуктовой линейки Один инвестор Несколько инвесторов или Приложение
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 13 / 16 Риски Источники: анализ LSM Наибольший риск – демпинг конкурентов, из-за которого LSM может потерять до 23% NPV ►При снижении цен вырастут капитальные вложения, т.к. потребуется закупать большее количество видеокоробов ►Стратегии снижения риска: § Долгосрочные контракты с рекламодателями § Регулярный ценовой мониторинг § Высокий уровень клиентского сервиса и коммерческих условий ►При одновременном наступлении всех негативных сценариев инвестиции возвращаются в прежнем объеме по итогам 2018 г. Возможные негативные события вероятность NPVэффект Агрессивный демпинг конкурентов (Давление на цены с выходом каждого нового игрока усиливается на 20%) 1 -23% Более ранний выход конкурентов (Основной конкурент выходит раньше, чем закладывается в прогноз) 2 -15% Выход на рынок большего количества игроков в 2017 и 2018 годах3 -13% Рост курса доллара (RUB/USD = 80) 4 -17% Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение
Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 14 / 16 Стратегии масштабирования Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Инвестиции Потенциал Риски Производство и продажа собственных коробов Выход с видеокоробами на новые рынки Расширение продуктовой линейки Интерактивная реклама на видеокоробах • Описание: создание собственной производственной площадки по сборке видеокоробов (импорт части комплектующих) • География: продажа видеокоробов в регионы РФ / страны СНГ / развивающие страны • Монетизация: разовая плата за покупку видеокороба + абонентская плата за использование ПО • Успешные кейсы: BrightMove Media 100% реализовала эту модель (продажи в Турцию, ОАЭ, Австралию) • Описание: предоставление услуг по размещению рекламы на видеокоробах на новых рынках • География: регионы РФ / страны СНГ / развивающие страны • Монетизация: продажа пакетов показов рекламодателям • Успешные кейсы: Verifone Media представлена в ~20 городах США и открыла дочернюю компанию в Лондоне • Описание: продажа прочих видов традиционной транзитной рекламы в комплексе с рекламой на видеокоробах + запуск новой digital транзитной рекламы (например: большие LED-экраны на маршрутных такси) • География: Москва / рынки, на которых представлена LSM к моменту запуска • Монетизация: продажа рекламодателям прав на размещение собственных брендов • Успешные кейсы: Verifone Media представлена в нескольких сегментах транзитной рекламы • Описание: разработка мобильного приложения, позволяющего пользователю выкладывать рекламу на видеокоробах в социальные сети (по QR-коду) для получения бонусов / скидок на рекламируемую продукцию • География: Москва / рынки, на которых представлена LSM к моменту запуска • Монетизация: комиссия с рекламодателей за активности пользователей в соц. сетях • Успешные кейсы: Tesco в Южной Корее осуществляет продажу товаров по такому принципу * Представленные на слайде варианты расширения бизнеса не взаимоисключающие (могут запускаться несколько и параллельно) Приложение

More Related Content

Investment Proposal — Live street media (portfolio)

  • 1. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 1 / 16 Live Street Media Инвестиционное предложение Live Street Media Live Street Media (LSM) Инвестиционное предложение 12 слайдов + приложение Интерактивное меню навигации на слайдах mail@mail.ru X (XXX) XXX-XX-XX
  • 2. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 2 / 16 Резюме 900 Планируемое количество видеокоробов, установленных на крышах такси к 2018 г. 245 Ожидаемая выручка от продажи рекламных показов за 2018 г. 34 ед. млн руб. % Ожидаемая прибыльность по EBITDA от деятельности проекта в 2018 г. 12 Необходимо для запуска проекта (для запуска в формате оператора наружной рекламы* либо рекламного агентства**) 70 % Ожидаемая годовая внутренняя норма доходности проекта (IRR) Свободная ниша: в Москве нет компаний, предлагающих размещение рекламы на видеокоробах Есть спрос: (1) CPT (стоимость тысячи контактов) и запоминаемость рекламы лучше аналогов, (2) девять рекламных агентств предлагают клиентам размещение Объем рынка рекламы на видеокоробах в Москве к 2018 г. по оценкам LSM составит 1,8 млрд руб. Бизнес-модель Целевые показатели Рынок Инвестиции Идея: (1) закупка двухсторонних LED-мониторов (видеокоробов) для (2) установки на арендованные у таксопарков крыши такси с (3) последующей продажей рекламодателям прав на показ рекламных видеороликов Лучшие практики: бизнес-модель успешно реализована в США (Verifone Media) и в Великобритании (Bright Move Media) + = 20 мес. Срок окупаемости инвестиций *Оператор наружной рекламы – компания, владеющая площадками для размещения рекламы ** Рекламное агентство – компания-посредник, продающая рекламу на существующих площадках за комиссию (в случае с видеокоробами это продажа рекламы на 30 дисплеев таксопарка TBS с предварительным выкупом эфирного времени на полгода вперед для теста гипотезы о спросе) Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам ПриложениеРискиБизнес- модель 3 млн руб./
  • 3. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 3 / 16 Реклама на видеокоробах – свободная ниша рынка в Москве с большим потенциалом Рыночная ниша ►Видеокороб – это двухсторонний экран на крыше такси, показывающий 5-ти секундные рекламные видео-ролики ►В Москве нет компаний, предлагающих размещение рекламы на видеокоробах, но есть стартапы, выходящие на рынок в 2016 году ►Потребность в новых видах наружной рекламы растет из-за сокращения правительством Москвы количества билбордов в пределах ТТК ►Коммерческая бизнес-модель успешно зарекомендовала себя на Западе США Рынок видеокоробов на Западе http://www.youtube.com/watch?v=BAJ7A_jELfA – Simple (Unilever) http://www.youtube.com/watch?v=20DONzfVAL8 – Heineken http://www.youtube.com/watch?v=s6HQz4T9e8U – United Airlines Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Великобритания Крупные рекламодатели, которые размещались на видеокоробах > Verifone Media > eZoom Digital > BrightMove Media > EyeTease Media Приложение
  • 4. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 4 / 16 Преимущества Реклама на видеокоробах самая экономичная и запоминается лучше других видов рекламы ►Стоимость тысячи контактов с аудиторией (CPT) видеокоробов составляет ~40 руб.*, что значительно меньше CPT прочих каналов рекламы ►Уровень запоминаемости рекламы у видеокоробов составляет 63%, что в среднем на 13 пп. выше чем у прочих каналов рекламы ►Высокая яркость видеороликов «цепляет» внимание вне зависимости от времени суток ►Качество изображения на расстоянии 4-5 метров сравнимо с экраном телевизора / компьютера Характеристики изображения на видеокоробе Яркость >2200cd/m2 Расстояние между пикселями 5 мм Разрешение экрана 192х64 pix Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение Оценка уровня запоминаемости и стоимости рекламы по каналам * Стоимость показа тысячи видеороликов = 236 рублей, среднее количество контактов на один ролик = 9,1 при 240 контактах на 1 км (исследование Эспар-аналитик по транзитной рекламе) и средней скорости такси 27,2 км / час Источники: отчеты ADV-Initiative, отчет SeeSawNetworks, анализ LSM Количество контактов с аудиторией за 1 руб. (1000 / CPT), шт. ВысокаяНизкая НизкаяВысокая Интернет Уровень запоминаемости, % ТВ Видеокороба 23,420,8 63%58% Наружная реклама 14,7 56% 7,5 37% Радио 5,3 47%49% Пресса 5,1
  • 5. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 5 / 16 Геотаргетинг Оценка уровня таргетинга рекламных кампаний по каналам Пол / Возраст Время Интересы / Деятельность География Интернет ü ü û ûü ü û û û û ü üü üü üü üü üü üü üü ТВ & Радио Пресса Видеокороба Наружная реклама Достаток ü ûü üû Геотаргетинг Возможности веб-клиента Временной таргетинг Отчетность ►Такси едет по Тверской – видеокороб показывает рекламу премиальных брендов (Apple, Chanel, Royal Canin), такси проезжает Текстильщики – видеокороб рекламирует бренды эконом-класса (Твое, McDonalds, Победа) ►Если на улице жарко – видеокороб такси показывает рекламу мороженого от Инмарко, а если завтра 8-е марта – рекламу Raffaello ►Данные по каждому показанному ролику видеокороб передает веб-клиенту (программе управления видеокоробами) для дальнейшей обработки § Показ рекламы в эконом и премиальный районах § Показ рекламы по адресу (отель, ресторан, магазин и т.д.) § Показ рекламы в определенное время и на заданную дату § Формирование отчета о всех показанных роликах: где, когда, сколько Функции таргетинга позволяют точечно воздействовать на целевую аудиторию Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение û û Источники: данные тестовой эксплуатации LSM
  • 6. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 6 / 16 Бизнес-модель ►Крупные рекламодатели являются приоритетными клиентами для LSM (большие объемы + долгосрочные контракты) ►Однако крупные рекламодатели, как правило, работают с операторами наружной рекламы через рекламные агентства ►Поэтому фокус LSM – развитие отношений с рекламными агентствами для дальнейшей продажи через них показов рекламодателям * С учетом 80% коммерческой загрузки видеокоробов и без учета демпинга конкурентов Закупка видеокоробов Ключевые бизнес-процессы и финансовые потоки LSM Стоимость одного видеокороба = 85 тыс. руб.#1 Установка на крыши такси Стоимость монтажа короба на такси = 1 тыс. руб. Ежемесячная аренда крыши такси = 4 тыс. руб.#2 Продажа рекламодателям 70% продаж через рекламные агентства (комиссия = 30%)#4 Аудит Аудит рекламы независимым аналитическим агентством Эспар-Аналитик (2% от продаж ≈ 400 руб. / мес. / видеокороб) #5 Продвижение Реклама через интернет, самореклама на видеокоробах, участие в тематических мероприятиях, PR и т.д. (270 тыс. руб. в месяц) #3 Максимальная выручка с одного видеокороба = 55 тыс. руб. / мес.* Максимальная прибыль с одного видеокороба = 21 тыс. руб. / мес.* Более 70% продаж будут осуществляться через рекламные агентства Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение
  • 7. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 7 / 16 Спрос Сегмент видеокоробов займет 12% от рынка наружной рекламы, который восстановится к 2018 году ►Объем рынка видеокоробов в Москве к концу 2018 года составит 1,8 млрд руб., или 5000 видеокоробов* ►Потенциальный объем рынка ограничен бюджетом, который рекламодатели выделят на новый формат наружной рекламы** ►В 2015 г. рынок наружной рекламы Москвы ощутил спад (-31%), однако уже с 2016 г. ожидается рост (+27% к 2018 г.) Рекламные агентства предлагают клиентам включение рекламы на видеокоробах в медиаплан Источники: Zenithoptimedia Group Russia, Group M, прогноз Ernst & Young, анализ LSM Прогноз объема рынка наружной рекламы в Москве, млрд руб., 2012-2018 Результаты исследования рынка 16,9 2013 11,7 2012 14,9 13,2 2018П2017П 14,4 2016П 16,8 2015П 16,6 2014 +27%-31% 0,4 12,8 1,0 13,4 1,8 13,2 Традиционная наружная рекламаРеклама на видеокоробах * При выручке 30 тыс. руб. на видеокороб в 2018 году (с учетом демпинга новых конкурентов) и загрузке = 80% ** Емкость рынка эквивалентна рынку в Лондоне. Объем рынка формируется с учетом понижающих коэффициентов (adoption rate и relevance) Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Рекламодатели подтвердили интерес к рекламе на видеокоробах по итогам телемаркетингового исследования Приложение
  • 8. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 8 / 16 Таксопарки ►LSM будет сотрудничать с таксопарками с автопарком в собственности, т.к. их такси находятся на дороге ~12 часов в сутки, и во время простоя находятся на охраняемой автостоянке ►Такие таксопарки (с собственными автомобилями) 100% обеспечат крышами рынок видеокоробов до 2018 г. включительно ►В последующие годы видеокороба будут устанавливаться на авто отдельных таксистов (по аналогии с моделью BrightMove Media в Лондоне) ►«2412», Армада, Формула Такси готовы сотрудничать уже в начале 2016 г. (> 1400 крыш) Количество свободных крыш такси существенно больше, чем необходимо рынку видеокоробов ~30 тыс. ~5 тыс. ~50 тыс. Источники: департамента транспорта и развития дорожно-транспортной инфраструктуры, отчет Bloomberg Таксопарки без своих автомобилей Структура рынка таксомоторных услуг в Москве, тыс. такси, 2014-2015 Таксопарки с собственными автомобилями Теневой рынок такси Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение
  • 9. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 9 / 16 Конкуренция LSM может запуститься быстрее конкурентов и «снять сливки» с рынка ►В Москве нет ни одного действующие оператора видеокоробов, но есть таксопарк (TBS), владеющий 30 видеокоробами ►С данным таксопарком достигнута договоренность на продажу эфирного времени на его конструкции за комиссию при условии выкупа эфирного времени на полгода вперед ►Остальные проекты испытывают сложности с R&D или не могут найти поставщика (продукт получается слишком дорогим / некачественным) ►Ключевой конкурент – Target Fleet. Ожидаемый выход на рынок – апрель 2016-го года Источники: открытые источники, интервью с представителями компаний-конкурентов * Для оценки параметра использовались следующий признаки: яркость, шаг пикселя, разрешение, теплоустойчивость, морозоустойчивость, наличие веб-клиента, наличие функции геотаргетинга Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение Выход на рынок Качество продукции* Вероятность выхода на рынок Производитель светодиодных конструкций развивает новое направление бизнеса Diod-M собственное производствостатус: R&D Target Fleet статус: поиск поставщиков Стартап, финансируемый инвестиционным фондом Ligerion Group TaxiMediaTop собственное производство статус: R&D 200 видео- коробов Индивидуальный предприниматель с собственным финансированием закупки в Китае / России ?Фев’16 Мар’16 Май’17 200 видео- коробов 200 видео- коробов MediaScreens собственное производство статус: R&D500 видео- коробов Агентство транзитной рекламы (лайтбоксы + брендирование авто) Июл’16
  • 10. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 10 / 16 Команда LSM привлекает инвестиции в проект для старта в начале 2016 г. Статус проекта Старт предпосевной фазы проекта Старт активной фазы проекта Анализ рынка: Моделирование: R&D: Поиск финансирования Запуск проекта: ►Варианты привлечения инвенций: § 12 млн руб.: для закупки видеокоробов, доработки ПО и старта продаж (запуск в формате оператора наружной рекламы*) § 2,78 млн руб.: для запуска в формате рекламного агентства (lean-сценарий) ** ►Активы по итогам предпосевной фазы проекта: § Технология: прототип видеокороба, прошедший полевые испытания; ПО § Рынок: договоренности с рекламными агентствами (9), с таксопарками (3), поставщиком и аудит-агентством § Детальный анализ: спрос, конкуренция, субституты, лучшие практики, поставщики и др. § Моделирование коммерческой и операционной деятельности; анализ и прогнозирование рисков § Заказ прототипа и его тестовая эксплуатация § Вложено 400 тыс.руб. собственных средств § Привлечение 2,78 млн рублей для lean-сценария § Заказ первой партии видеокоробов § Доработка функционала веб-клиента § Старт реальных продаж ü ü ü Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение § Привлечение 12 млн руб. для старта активной фазы Предпродажи: § Продажа будущих кампаний рекламодателям напрямую и через рекламные агентства 1 2 3 6 4 5 ü *Оператор наружной рекламы – компания, владеющая площадками для размещения рекламы ** Рекламное агентство – компания-посредник, продающая рекламу на существующих площадках за комиссию (в случае с видеокоробами это продажа рекламы на 30 дисплеев таксопарка TBS с предварительным выкупом эфирного времени на полгода вперед для теста гипотезы о спросе)
  • 11. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 11 / 16 Стратегия запуска Приоритетный сценарий: lean-запуск и переход в активную фазу после второго раунда инвестиций ►2,78 млн руб. посевных инвестиций на запуск в формате рекламного агентства (выкуп эфирного времени на полгода у TBS на 30 видеокоробов) для продажи показов рекламы с комиссией ►Успешные кейсы с рассчитанными медиаметриками позволят продавать рекламу большему количеству рекламодателей и в итоге закрыть второй раунд инвестиций ►12 млн руб. инвестиций позволят создать достаточно большой масштаб (100 видеокоробов) для продажи крупным рекламодателям Источники: анализ LSM Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение Стратегия запуска проекта (ключевые мероприятия и целевые показатели) •Выкуп эфирного времени на полгода на 30 видеокоробов у таксопарка TBS •Продажа рекламы с комиссией через рекламные агентства •Фокус на малых и средних рекламодателях Lean-запуск Старт активной фазы •Закупка 70 китайских видеокоробов •Аренда 30 видеокоробов у компании TBS •Продажа рекламы с комиссией через рекламные агентства •Фокус на средних и крупных рекламодателях Выручка, млн руб. EBITDA, млн руб. Прибыльность по EBITDA, % Количество видеокоробов, ед. 300 500 900 65 160 245 19 57 83 24% 36% 34% 2016 2017 2018 - Рекомендуемые шаги - Опциональные шаги
  • 12. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 12 / 16 Инвестиции Запуск проекта позволит достичь годовой показатель IRR равный 70% 12,0 Инвестиции Операционные расходы 2,5 1,0 6,5 Капитальные издержки Общие админ.- управл. расходы 2,0 Коммерческие расходы Структура привлечения и расходования стартовых инвестиций, млн руб. 40,4 12,1 17,3 2017 2018 57,8 4,2 2016 -1,5 2015 13,9 Прогноз чистой прибыли, размера дивидендов и стоимости проекта, млн руб. Дивиденды инвестору Нераспределенная прибыль Источники: анализ LSM * Оценка NPV проекта произведена без учета ликвидационной стоимости компании ** В деньгах 2018 г. Оценка стоимости компании произведена через мультипликатор EV/Sales ratio (2,81 по индустрии Advertising для Emerging Markets) 688,5 206,5 Стоимость компании** Доля инвестора 2018 Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель ►LSM готов привлекать инвестиции (3 или 12 млн руб.) через одного или нескольких инвесторов ►Общая доля инвесторов в проекте = 30% (доля каждого инвестора рассчитывается пропорционально вложенной сумме) ►Срок окупаемости инвестиций = 20 месяцев, NPV проекта* = 19 млн ►Суммарный доход инвесторов (дивиденды + продажа доли в 2018 году) = 240,1 млн ►В перспективе 3-х лет возможно масштабирование: экспансия / вертикальная интеграция / изменение продуктовой линейки Один инвестор Несколько инвесторов или Приложение
  • 13. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 13 / 16 Риски Источники: анализ LSM Наибольший риск – демпинг конкурентов, из-за которого LSM может потерять до 23% NPV ►При снижении цен вырастут капитальные вложения, т.к. потребуется закупать большее количество видеокоробов ►Стратегии снижения риска: § Долгосрочные контракты с рекламодателями § Регулярный ценовой мониторинг § Высокий уровень клиентского сервиса и коммерческих условий ►При одновременном наступлении всех негативных сценариев инвестиции возвращаются в прежнем объеме по итогам 2018 г. Возможные негативные события вероятность NPVэффект Агрессивный демпинг конкурентов (Давление на цены с выходом каждого нового игрока усиливается на 20%) 1 -23% Более ранний выход конкурентов (Основной конкурент выходит раньше, чем закладывается в прогноз) 2 -15% Выход на рынок большего количества игроков в 2017 и 2018 годах3 -13% Рост курса доллара (RUB/USD = 80) 4 -17% Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Приложение
  • 14. Live Street Media • Инвестиционное предложение • 5 декабря 2015 Стр. 14 / 16 Стратегии масштабирования Рынок Статус проекта Стратегия запуска ИнвестицииПродуктРыночная ниша Предложение инвесторам РискиБизнес- модель Инвестиции Потенциал Риски Производство и продажа собственных коробов Выход с видеокоробами на новые рынки Расширение продуктовой линейки Интерактивная реклама на видеокоробах • Описание: создание собственной производственной площадки по сборке видеокоробов (импорт части комплектующих) • География: продажа видеокоробов в регионы РФ / страны СНГ / развивающие страны • Монетизация: разовая плата за покупку видеокороба + абонентская плата за использование ПО • Успешные кейсы: BrightMove Media 100% реализовала эту модель (продажи в Турцию, ОАЭ, Австралию) • Описание: предоставление услуг по размещению рекламы на видеокоробах на новых рынках • География: регионы РФ / страны СНГ / развивающие страны • Монетизация: продажа пакетов показов рекламодателям • Успешные кейсы: Verifone Media представлена в ~20 городах США и открыла дочернюю компанию в Лондоне • Описание: продажа прочих видов традиционной транзитной рекламы в комплексе с рекламой на видеокоробах + запуск новой digital транзитной рекламы (например: большие LED-экраны на маршрутных такси) • География: Москва / рынки, на которых представлена LSM к моменту запуска • Монетизация: продажа рекламодателям прав на размещение собственных брендов • Успешные кейсы: Verifone Media представлена в нескольких сегментах транзитной рекламы • Описание: разработка мобильного приложения, позволяющего пользователю выкладывать рекламу на видеокоробах в социальные сети (по QR-коду) для получения бонусов / скидок на рекламируемую продукцию • География: Москва / рынки, на которых представлена LSM к моменту запуска • Монетизация: комиссия с рекламодателей за активности пользователей в соц. сетях • Успешные кейсы: Tesco в Южной Корее осуществляет продажу товаров по такому принципу * Представленные на слайде варианты расширения бизнеса не взаимоисключающие (могут запускаться несколько и параллельно) Приложение